久期計算公式是什麼

2023-02-17 21:55:04 字數 1042 閱讀 5980

1樓:亞楠超級

久期計算公式是d=(1*pvx1+..n*pvxn)/pvx。市場利率。

是y,現金流。

(x1,x2,..xn)的麥考利久期。

定義為:d(y)=[1*x1/(1+y)^1+2*x2/(1+y)^2+..n*xn/(1+y)^n]/[x0+x1/(1+y)^1+x2/(1+y)^2+..

久期概括

久期也稱持續期,是2023年由提出的。它是以未來時間發生的現金流,按照目前的收益率。

折現成現值,再用每筆現值乘以現在距離該筆現金流發生時間點的時間年限,然後進行求和,以這個總和除以債券各期現金流折現之和得到的數值就是久期。

概括來說,就是債券各期現金流支付所需時間的加權平均值。

。金融概念上也可以說是,加權現金流與未加權現金流之比。

2樓:股城網客服

如果市場利率是y,現金流(x1,x2,..xn)的麥考利久期定義為:d(y)=[1*x1/(1+y)^1+2*x2/(1+y)^2+..

n*xn/(1+y)^n]/[x0+x1/(1+y)^1+x2/(1+y)^2+..xn/(1+y)^n]

即 d=(1*pvx1+..n*pvxn)/pvx其中,pvxi表示第i期現金流的現值,d表示久期。

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