1樓：匿名使用者
在國內**市場可以進行3種型別的套利操作，但是，我同時告訴你，別以為**套利市場是無風險的，其實**套利是個美麗的陷阱。
近幾年，**套利交易者增多。同時，鼓吹**套利者大有人在。最具有煽動性的例子，莫過於那個自稱20萬資金套利到4個億的浙大畢業生。
暫且不論該事情的真偽。就**套利，我結合本人的幾個月的學習經驗，談談自己的體會。
**套利，真的如某些人吹噓的那麼美好嗎？下面我就**套利，做一粗淺的分析，不當之處，煩請專業人士多多指導。
1 跨期套利
所謂**跨期套利，分為牛市套利和熊市套利，即正套和反套。
我的經驗，無論正套還是反套，必須有一個前提條件，就是你必須知道合約的後市走向，在你知道商品的後市走向的前提下，無論做正套還是反套，都會有較穩定的收益。
這顯然很矛盾，你既然都知道後市的走向，幹嗎還要做套利？單向交易不是利潤更大嗎？
有人會說，可以做交割套利。我不否認，交割套利的確定性很高，但交割的前提是，必須是法人賬戶，就是說，你必須註冊一家公司，並且有一筆較大的資金。更何況，05年以後，這種套利模式，利潤已經薄的不能再薄。
2 跨商品套利
其實跨商品套利，理論基礎不但跟跨期套利有異曲同工之處，並且比跨期套利需要承擔更大的風險。
簡單的例子：去看看pta和l的價差，如果僅僅依靠這些理論，pta的**曾經一度超越l的**。有人會說，不合理的**遲早要回歸。
這種說法，表面上看起來很合理，其實不然。第一，一張虧損累累的單子，你能拿得住嗎？第二，即算**迴歸合理，合約到了交割期，根本沒有成交，你怎麼處理？
其實，跨商品套利的基礎，是你同時能夠看懂兩隻合約的後期走勢的強弱。你既然兩隻合約的後期走勢都能看懂，幹嘛不做你最看得懂的那隻合約的單向？這顯然很矛盾。
3 跨市場套利
這就更加的難了，你必須有條件在兩個市場開戶，更多的時候，你必須在國際**市場，有自己的賬號。你必須有一筆大的資金。這對於一般的中小投資者，顯然辦不到。
更何況，跨市場套利，還得承受不能註冊倉單的風險。
總結一下：
**套利，只是一種比較美好的幻想而已。
最大的好處：在你方向做錯的時候，虧損額度遠遠小於你單向做錯的時候。相應的，你做對的時候，利潤也遠遠小於你單向作對的時候。
**套利的最大受益者：交易所。因為**套利，一次交易的單量，是單向交易的兩倍。
2樓：
跨期套利
跨市場套利
跨品種套利
其實還有一個：期現套利
不知道這樣講對不對哈~
套利有哪些種類，套利分為哪幾類
3樓：匿名使用者
舉幾個套利活動例子
1.數字貨幣搬磚套利
相對於幣圈的搬磚，最早期的是btc、eth的搬磚，由於數字貨幣在國內外各家交易所的**都不相同，這就誕生了一門新的生意——「數字貨幣搬磚」，就是把比特幣在不同交易所之間騰挪，賺取差價套利。
在2023年9月4號中國禁止比特幣人民幣交易以後，國內交易所****，國內**最低時僅為海外**的80%，這就造成了巨大的套利空間。國外3500刀，國內摺合3200刀，20萬本金當天收益達到50%，加槓桿的收入翻倍也大有人在。
數字貨幣搬磚收益大，缺點是資金要成規模，資金少了手續費相對較高，吃不到足夠的利潤。因此民間也出現了很多搬磚群組織規模搬磚。小資金月收益也可以維持在100-200%。
2.港股打新
收益率高，最近兩年港股打新的年化收益都超過100%。市場大，港股發行多，一手中籤率高，整體盈利穩定。
參與門檻低，開戶門檻低，容易上規模：一個身份證可以使用20、30萬資金，需要多個賬戶。
缺點是：資金進出繁瑣，申購需要凍結資金，資金週期長。
這兩年是港股打新最鼎盛的時期，我認識好些朋友已經通過這塊財富自由了，我在「手把手教你港股打新」寫了幾十篇科普貼，大家可以去看看，這個群是免費的；
3.可轉債網上申購
勝率極高，基本上可轉債都是溢價發行，風險極低，對應的收益偏低，穩定在年化30%-50%。
參與週期較短，22天左右一個來回，但這也是相對來說。
參與門檻低，很容易開戶，很容易入金，資金很容易轉進轉出，空戶頂格申購，中籤再繳款。
缺點：難以上規模，需要很多賬戶，人脈關係是難點。
4.華寶油氣套利
目前華寶油氣創新低，很多**黨場內買進，導致供不應求，市場價相比於淨值大幅溢價。
原理是，你要買十萬，但是單個賬戶申購一天只能限額1000元，大戶就只能在場內溢價買，千千萬萬的小戶就通過按淨值申購1000元，再**倒賣給大戶，最近溢價高達3.5%，多賬戶的玩家爽的不要不要的。
這個可以跟網上申購可轉債配合，賬戶的許可權可以重複利用，另外多開賬戶申購華寶油氣也是有技巧的，不方便公開，可以私聊我。
補充：華寶油氣的外匯額度用完了，已經暫停申購，所以這個套利也暫停了！
還有很多套利專案，對專業性和資金量要求較高，例如可轉債/可交債網下申購、分級**套利等，具有一定門檻，不適合**參與。綜合來看，數字貨幣搬磚更適合普通人，也是財富升級的一個重要途徑，近期比特幣**穩定，是搬磚套利的絕佳時機，普通人抓住一兩次機會就會實現階級躍遷。
4樓：鑽誠投資擔保****
（一）跨期套利：跨期套利是指同一會員或投資者以賺取差價為目的，在同一**品種的不同合約月份建立數
量相等、方向相反的交易部位,並以對衝或交割方式結束交易的一種操作方式。
跨期套利屬於套期圖利交易中最常用的一種，實際操作中又分為牛市套利、熊市套利和蝶式套利；
（二）跨市套利：包括同一商品國內外不同市場的套利、期現市場套利等；
（三）跨商品套利：主要是利用走勢具有較高相關性的商品之間（如替代品之間、原料和下游產品之間）強弱
對比關係差異所進行的套利活動；
**中套利是什麼意思？
5樓：匿名使用者
**中的套利即為跨期套利。跨期套利是套利交易中最普遍的一種，是利用同一商品但不同交割月份之間正常**差距出現異常變化時進行對衝而獲利的
跨期套利又可分為牛市套利(bull spread)和熊市套利(bear spread兩種形式。例如在進行金屬牛市套利時，交易所**近期交割月份的金屬合約，同時賣出遠期交割月份的金屬合約，希望近期合約****幅度大於遠期合約**的**幅度；而熊市套利則相反，即賣出近期交割月份合約，**遠期交割月份合約，並期望遠期合約****幅度小於近期合約的****幅度。
擴充套件資料
套利的風險
1、交易風險
通常兩次或三次交易不能嚴格同時完成，因此存在套利組合部分交易和**波動部分暴露的可能性，而平倉的可能性也不能保證交易在盈利的**下進行。不同的市場交易時間也給套利者帶來風險。例如，套利者發現ibm的股價在紐約證交所和倫敦證交所之間有利潤空間，但由於紐約證交所和倫敦證交所交易時段的不一致，他無法同時在兩個交易所完成投資組合操作。
2、無效配對
套利交易的另一個風險來自買賣雙方**關係同時失效。仲裁員可能認為一對資產之間存在密切的**相關性。他們****被高估的資產，購買**被低估的資產。
他們希望在未來通過縮小資產差距來盈利。然而，仲裁人的判斷可能是錯誤的。由於市場波動，資產組合的**相關性也將長期失效，這種套利交易將面臨超預期的風險。
3、交易對手
由於套利涉及未來的資金交付，因此存在交易對手違約、無法支付資金的風險。如果只有一個交易對手或多個關聯交易涉及一個交易對手，風險將進一步加大，特別是在金融危機中，許多交易對手違約，通過槓桿放大風險。
6樓：國海**
你好，**套利是指利用相關市場或者相關合約之間的價差變化，進行交易方向相反的交易，以期在價差發生有利變化而獲利的交易行為，接下來小編為你介紹。
如果發生利用**市場與現貨市場之間的價差進行的套利行為，那麼就稱為期現套利。如果發生利用**市場上不同合約之間的價差進行的套利行為，那麼就稱為價差交易。
正是由於**市場上套利行為的存在，從而極大豐富了市場的操作方式，增強了**市場投資交易的藝術特色。在價差交易剛開始出現時，市場上的大多數人都把它當成是投機活動的一種，而伴隨著該交易活動的越來越頻繁的發生，影響力越來越大的時候，套利交易則被普遍認為是發揮著特定作用的具有獨立性質的與投機交易不同的一種交易方式。
**套利的技術與做市商或普通投資者大不一樣，套利者利用同一商品在兩個或者更多合約之間的價差，而不是任何一合約的**進行交易。
因此，他們的潛在利潤不是基於商品**的**或者**，而是基於不同合約月份之間價差的擴大或者縮小，從而構成其套利交易的頭寸。
正是由於**套利交易的獲利並不是依靠**的單邊**或**來實現的，因此在**市場上，這種風險相對較小而且是可以控制的，而其收益則是相對穩定且比較優厚的操作手法備受大戶和機構投資者的青睞。
從國外成熟的交易經驗來看，這種方式被當作是大型**獲得穩定收益的一個關鍵，可以相信，在我國推出股指**以後，這種相對風險較小的套利行為也必將在市場上頻繁的發生。
本資訊不構成任何投資建議，投資者不應以該等資訊取代其獨立判斷或僅根據該等資訊作出決策，如自行操作，請注意**控制和風險控制。
7樓：超級花生
一般指的是利用近月合約和遠月合約的差價獲取利潤。
打比方說：由於最近鋼價不被看好，8月底螺紋1301合約的**達到比1305合約的**要低100多點，但是你認為這個情況不正常，隨著經濟穩定它們的差價會逐漸縮小，於是你在制定了策略後決定**1301合約，同時賣出等量的1305合約。
九月份內鋼價先跌後升，近月合約的看漲空間也得到了發揮，1305遠月合約的走勢卻沒有這麼強烈，兩合約的差價由100多變為了現在的接近40，這時您覺得時機成熟，最近鋼價的走勢到3680可能就是個坎了，後期形式不明，於是同時平掉了兩個合約的**。於是不論這兩個合約大趨勢是向上還是向下，總之你賺取了其中的差價，這就是套利。
套利有很多種，牛市熊市套利的策略也不盡相同。
希望能對您有所幫助。
8樓：
一、套利是指在某種資產（在同一市場或不同市場）擁有兩個**的情況下，以較低的**買進，較高的**賣出，從而獲取無風險收益。套利指從糾正市場**或收益率的異常狀況中獲利的行動。通俗說，套利就是在同一時間進行低買高賣的操作！
二、套利模式總結為4大型別，分別為：股指套利、商品套利、統計和期權套利。
三、在實際操作中有：期現套利（**和現貨間的套利）、跨期套利（同品種，不同交割月**間的套利）、跨市場套利（同一品種，不同交易所間的**套利）和跨品種套利（不同品種，但有相關性的**間）4種。
四、當以下三個條件有一個或多個被滿足時，即出現套利機會。
1、同一種資產在不同市場上**不同（違背了「一價定律」）；
2、具有相同或相近價值的兩種資產定價差異過大（例如相似的農作物品種，如強麥和硬麥；原料與成品，如大豆與豆油、**與取暖油）；
3、一種已知未來**的資產當前的**與其根據無風險利率折現的**差距過大。（對於存在倉儲費用的資產，如農產品，還需考慮倉儲成本）。
五、交易者之所以進行套利交易，主要是因為套利的風險較低，套利交易可以為避免始料未及的或因**劇烈波動而引起的損失提供某種保護，但套利的盈利能力也比投機交易小。套利的主要作用一是幫助扭曲的市場**回覆到正常水平，二是增強市場的流動性。
求期貨市場規避風險的案例，如何規避期貨市場的風險？
其實，對於企業大部分投資 都是為了規避風險，套期保值 也就是說在 市場上與現貨市場上進行數量相等方向相反的交易 因為 市場與現貨市場的 波動是相同的，所以通過這一原理起到規避風險，套期保值的作用 事物的發展都是萬變的,你要先通了這個行業再說其他的 不知道 你是什麼企業，生產商 商 還是加工商 不同型...
期貨市場形成的原因有哪些
交易最早產生於美國，1848年美國芝加哥 交易所 cbot 的成立，標誌著 交易的開始。交易的產生，不是偶然的，是在現貨遠期合約交易發展的基礎上，基於廣大商品生產者 商和加工商的廣泛商業實踐而產生的。1891年，明尼亞波里穀物交易所第一個成立了結算所，隨後，芝加哥交易所也成立了結算所。直到現代結算所...
關於期貨市場中牛市正向市場套利的問題
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